Rekordverdächtiger Börsengang: Mynt legt Preis für GCash-IPO fest

Das Unternehmen Mynt, Inc., die Muttergesellschaft der führenden philippinischen Finanz-App GCash, hat den endgültigen Angebotspreis für ihren geplanten Börsengang an der philippinischen Börse (Philippine Stock Exchange, PSE) bekannt gegeben. Nach Abschluss eines umfangreichen Bookbuilding-Verfahrens wurde der Preis auf 6,60 Pesos pro Aktie festgesetzt.

Das Vorhaben könnte den größten Börsengang in der Geschichte der Philippinen markieren. Die Veräußerung von 8.027.409.600 Stammaktien entspricht einem Bruttoangebotsvolumen von zirka 53,0 Milliarden Pesos. Falls die zusätzliche Zuteilungsoption (Overallotment Option) für bis zu 1.204.111.400 weitere Stammaktien vollständig ausgeübt wird, könnte das Emissionsvolumen auf rund 60,9 Milliarden Pesos ansteigen.

Das Verfahren zur Preisbildung verzeichnete eine starke Beteiligung großer nationaler und internationaler institutioneller Investoren. Laut Angaben von Mynt war die Nachfrage während des Bookbuilding-Prozesses mehrfach überzeichnet und überstieg die bereits bestehenden Zusagen der Ankerinvestoren deutlich. Die endgültige Zuteilung soll die Größe und Qualität der Nachfrage widerspiegeln. Dabei verfolgt das Unternehmen das Ziel, eine diversifizierte und qualitativ hochwertige Aktionärsbasis aufzubauen, die sowohl globale und lokale Institutionen als auch eine robuste Basis privater Kleinanleger umfasst. Letztere soll die hohe Markenbekanntheit von GCash in der philippinischen Bevölkerung widerspiegeln.

Evelyn Ng, die Finanzvorständin (Chief Finance Officer) von Mynt, betonte, dass die Tiefe und Qualität der Nachfrage das Vertrauen der Investoren in die Wachstumsgeschichte des Unternehmens zeige. Man habe darauf geachtet, philippinischen Investoren einen bedeutsamen Zugang zu ermöglichen, während Mynt den Übergang zu einem börsennotierten Unternehmen vollzieht. Der gewählte Preis und die Zuteilung sollten eine starke Grundlage für das nächste Kapitel von Mynt bilden, langfristige Werte für alle Aktionäre schaffen und die Mission „Finance for All“ weiter vorantreiben.

Der weitere Ablauf des Börsengangs steht unter dem Vorbehalt der Genehmigung durch die philippinische Wertpapier- und Börsenaufsichtsbehörde (Securities and Exchange Commission, SEC) sowie anderer üblicher Bedingungen. Der Handel für institutionelle Teilnehmer und das Angebot für Privatanleger sollen voraussichtlich am 6. Oktober 2026 beginnen und am 12. Oktober 2026 enden. Die Aktien sollen voraussichtlich am 20. Oktober 2026 unter dem Ticker-Symbol „GCASH“ im Hauptmarkt der PSE gelistet werden. Der Zeitplan bleibt von den Genehmigungen der SEC und der PSE sowie von Marktbedingungen abhängig.

An der Transaktion sind verschiedene internationale und nationale Finanzinstitute beteiligt. Morgan Stanley & Co. International plc, J.P. Morgan Securities plc und die UBS AG Singapore Branch fungieren als gemeinsame globale Koordinatoren und Joint Bookrunner. Weitere internationale Aufgaben übernehmen Jefferies Singapore Limited, CLSA Limited und die Hongkong and Shanghai Banking Corporation Limited (Singapore Branch). Auf nationaler Ebene agieren BPI Capital Corporation und BDO Capital & Investment Corporation als führende inländische Underwriter und Joint Bookrunner. Zudem sind die AB Capital & Investment Corporation und die First Metro Investment Corporation als inländische führende Underwriter tätig, während die Maybank Securities Pte. Ltd. als internationaler Co-Manager fungiert. China Bank Capital Corporation, die RCBC Capital Corporation und die East West Banking Corporation unterstützen als inländische teilnehmende Underwriter.

Mynt ist das erste und einzige „Unicorn“-Unternehmen auf den Philippinen mit einer Bewertung von 5 Milliarden US-Dollar. Als führender Anbieter mobiler Finanzdienstleistungen setzt das Unternehmen auf die Förderung der finanziellen Inklusion durch mobiles Geld, Finanzdienstleistungen und Technologie. Mynt betreibt zwei Fintech-Unternehmen: GXI, den Betreiber des mobilen Wallets GCash, welches die Nummer eins unter den Finanz-Apps auf den Philippinen ist, sowie Fuse Lending, ein technologiebasiertes Kreditunternehmen, das Filipinos Zugang zu Mikrokrediten und Geschäftskrediten ermöglicht.

GCash selbst stellt das größte bargeldlose Ökosystem des Landes dar. Über die App können Nutzer Prepaid-Guthaben kaufen, Rechnungen bei landesweit ansässigen Partnern bezahlen, Geld innerhalb der Philippinen versenden oder empfangen, auch auf andere Bankkonten, sowie Zahlungen bei über 6 Millionen Partnerhändlern und Social Sellern tätigen. Zudem bietet die Plattform Zugang zu Ersparnissen, Krediten, Versicherungen und Investitionsmöglichkeiten direkt über das Smartphone. Der mobile Wallet-Betrieb wird durch GXI, eine hundertprozentige Tochtergesellschaft von Mynt, abgewickelt. Mynt und SDGs, insbesondere in den Bereichen Sicherheit, finanzielle Inklusion, Vielfalt, Gleichberechtigung sowie Klimaschutz.